Главная » Инвестирование » Расчёт показателя ROI – главной характеристики инвестиций.

Расчёт показателя ROI – главной характеристики инвестиций.

09.08.2015 Инвестирование

Здравствуйте друзья, сегодня с вами Николай Танкушин и в это чудесное воскресенье я хотел бы рассказать про важнейший фактор привлекательности инвестиций. Тема сегодняшней стати – расчёт показателя ROI.

ROI

Традиционно прежде чем переходить к описательной части давайте договоримся о терминах

ROI (return on investment) – по-русски это коэффициент возврата инвестиций или показатель рентабельности вложений.

В сегодняшней статье я покажу на нескольких примерах как рассчитывается данный показатель и объясню почему важно его прикидывать при совершении сделок.

 

ROI рассчитывается по следующим формулам:

расчёт показателя roi (основаня формула)

ROI (сделки)

 

расчёт ROI владения

ROI (владения активом)

 

Как видно ROI выражается в процентах. По определению процент это сотая часть числа, так что можно утверждать, что ROI величина безразмерная. Соответственно положительные значения ROI показывают доход, отрицательные убыток.

 

Давайте рассмотрим пару примеров.

Сейчас прошу не цепляться к опущениям, так как для упрощения я всё идеализирую. Квартира у меня сдаться в день покупки и на весь год, бизнес по продаже пива не будет иметь сезонности и доходность будет как заявлено продавцом, собаку продаёт сосед и кормить её во время продажи не надо, а проведённая рекламная компания не будет иметь долговременного эффекта и конечно я выключил инфляцию, и не мудрил с налогами.

 

ROI в недвижимости(владение активом).

Мы покупаем квартиру на вторичном рынке в ипотеку для после дующей сдачи в наём (хотя сейчас это делать глупо, так как рынок развернулся и кредит безумно дорог).

Чтобы не брать цифры с потолка я взял конкретный пример г. Н-Тагил. Ул. Зари 11, в этом доме по счастливой случайности оказалось 2 похожих квартиры, одна сдаётся в наём, вторая продаётся.

prodaut

Продающаяся квартира: Цена 1 390 000 рублей. Эта квартира доступна в ипотеку при первом взносе 40% на срок 25 лет по ставке 13.5%  сумма выплаты составляет 9560 рублей в месяц.

racchet_credit

Сдающаяся квартира: Желаемая арендная плата 12000р, но квартира не мебелирована.  Т.е. одна без ремонта, вторая почти без мебели вероятно первую квартиру примерно в эту цену можно сдать.

sdaut

 

Чтобы купить квартиру нам надо вложить 1390*0,4=556000 рублей своих денег, сдать её можно за 12000, но из них надо заплатить 9560 рублей за ипотеку итого у нас остаётся после уплаты кредита остаётся 2440 рублей. Если предположить что сдавать мы будем все 12 месяцев, то расчёт roi выгладит так:

 

ROI = (((12000-9560)*12)/556000)*100%=5.2%   т.е. покупка нами такой квартиры при вложении нами 556000 равносильно вложению этих денег на вклад под 5.2% в год. Главная фишка в том, что через 25 лет квартира просто будет нам печатать деньги, так как она полностью окупиться.  Всё, в этом абзаце раскрыт секрет богатства Кийосаки т.к. вклад в Америке примерно под 3%, кредит ипотечный примерно под 5%, а сдача по такой схеме с ремонтом, торгом до слёз и т.д может дать 6-8% вот вам и денежный поток от недвижимости….

 

Ещё год назад такого рода сделки работали и в России, и могли дать проценты выше банковских вкладов. Первый взнос был не 20-40%, а 10%, и на эту сумму можно попросить оценщика завысить оценку, и/или «прожать» продавана и получить квартиру вообще не вкладывая своих денег, но сегодня я не рассматривал бы сдачу квартиры купленной в ипотеку как выгодное вложение средств.

 

ROI покупки готового бизнеса (владение активом).

Допустим мы хотим купить пивоналивайку ценой 200 000 рублей, и оцениваем её по показателям из объявления:

Pivonalivaika

Чистая прибыль в месяц: 45 000 руб.
Среднемесячные обороты: 150 000 руб.
Среднемесячные расходы: 105 000 руб.

ROI в этом случае считается так:

(((150000-105000)*12)/200000)*100%=270% Круто. Надо вкладываться в пивоналивайки….. Но по факту живут они только май-сентябрь (остальное время существуют) и я думаю что продавец лукавит…. Во всяком случае, до конца сезона данную точку не отбить, а зиму она может не пережить.

 

ROI рекламной компании (сделки).

Предположим я арбитражу игровой трафик и за каждую установку игры мне платят по 50 рублей. Я решаю попробовать использовать тизерную сеть для привлечения трафика и пополняю счёт на 1000 рублей. За эти деньги я получил 200 000 показов, 1000 переходов по моей ссылке и 50 установок игры. Соответственно партнёрская сеть мне выплатила 2500 рублей. Моя чистая прибыль состаляет 1500 рублей, при вложенной 1000.

 Какой будет ROI?

ROI=.((2500-1000)/1000)*100%=150%

 

ROI перепродажи (сделки).

 schenki_labradora

Давайте возьмём для примера перепродажу. Я купил за 15000 рублей породистового (с родословной) щенка лабрадора и продаю его в местной барахолке, по причине аллергии, но уже за 20000. Предположим я нашёл покупателя и он меня сторговал на 2000, в итоге я продал щенка за 18000 рублей.

ROI=.((18000-15000)/15000)*100%=20%

 

Когда ROI бывает бесконечным?

 Кажется так не бывает, но это не так. Сделка будет иметь бесконечный ROI если вы не вложили своих денег, но получили прибыль. Смотрите — я не так давно продал гараж знакомого, моя услуга заключалась в том, что я составил текст объявления на сайты и обработал 4 первичных звонка. Т.е. я приводил ему клиентов и второму пришедшему он продал. По факту продажи он заплатил мне 10 000 рублей за услуги.

ROI=. ((10000-0)/0)*100% = .

Сейчас возможно у некоторых гуманитариев бомбануло, как так, на 0 делить нельзя…. Можно…. В области высшей математики это допустимая операция…. Чтобы было понятнее 0, это не 0 а бесконечно малая величина.

Я постарался максимально понятно рассказать что такое ROI и как правильно его рассчитывать. Если у вас есть вопросы, замечания или отзывы я буду рад прочесть их в комментариях.

С уважением, Танкушин Николай.

Комментарии
      • Имею ввиду арбитраж. Сейчас изучаю эту тему, а на практике даже найти подходящий оффер проблематично. Но я решил во что бы то ни стало добиться стабильного ROI хотя бы 10% 🙂 *dash*

        • завтра статья про источники трафика, послезавтра про качество трафика и в четверг статья про мотивированый траффик. они так в плане и стояли.

  • Во второй формуле себестоимость надо поменять на стоимость владения, но мне было лень. по сути термиы похожи.

    • Привет. А как высчитать ROI при таких условиях

      Правильно ли я понимаю, что рои нужен для того чтобы понять стоит ли вкладывать или нет?

      1. нужен ли он в ситуациях, когда инвестиции уже отбиты? если да, то где может пригодится эта цифра/в каких случаях?

      2. зачем он нужен, если себестоимость и инвестиции всегда РАВНЫ?
      ROI = (150-50)/50 * 100%

  • Николай, вечер добрый. Такой вопрос, хочу инвестировать к примеру 300000 в дело двух ребят и помогать им его развивать (по возможности). Сколько брать себе от прибыли по справедливости или каким либо правилам инвестирования?

    • правил нет как договоритесь. обычно пропорционально долям участников (пока все работают проблем нет, но потом кто-то забивает и оставшиеся чувствуют себя обманутыми)….

  • Привет. А как высчитать ROI при таких условиях

    Правильно ли я понимаю, что рои нужен для того чтобы понять стоит ли вкладывать или нет?

    1. нужен ли он в ситуациях, когда инвестиции уже отбиты? если да, то где может пригодится эта цифра/в каких случаях?

    2. зачем он нужен, если себестоимость и инвестиции всегда РАВНЫ?
    ROI = (150-50)/50 * 100%

    • Для того что бы ответить нужен или не нужен, в обоих вопросах, с начала ответь для себя — для кого?!
      ROI, ROA,ROE и т.д это все показатели. Используется они для АНАЛИЗА ЭФЕКТИВНОСТИ. Инвестору — по запросу и т.д тут все понятно. Для себя — данные показатели помогают: определить эластичность предприятия, эффективность работы при той или иной бизнес модели, рентабельность производства того или иного продукта, да хоть каналов маркетинга… что угодно. Нужно тебе это или нет для решения того или иного вопроса, никто не знает. Подход к анализу и оптимизации бизнес процессов штука тонкая. И все очень субъективно

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *